บล.อินโนเวสท์ เอกซ์ คาดดัชนีหุ้นไทยวันนี้มีโอกาสแกว่งตัว Sideway up แรงหนุนจากผลประกอบการไตรมาส 3/67 บจ.ทั้งสหรัฐและไทย ที่คาดจะมีสัญญาณการฟื้นตัวดีขึ้น และคาดหวังต่อการออกมาตรการกระตุ้นเศรษฐกิจของจีน แต่คาด SET จะยังมี Upside จํากัด โดยมีแนวต้าน 1,500 จุด มองค่าเงินดอลลาร์ที่แข็งค่า กดดันต่อฟันด์โฟลว์ที่ไหลเข้ามาในตลาด EM
วันที่ 28 ตุลาคม 2567 บริษัทหลักทรัพย์ (บล.) อินโนเวสท์ เอกซ์ จำกัด (InnovestX) รายงานความเคลื่อนไหวของดัชนีตลาดหุ้นไทย (SET Index) ว่า ตลาดยังขาดปัจจัยหนุนใหม่ และคาดเงินลงทุนต่างชาติ (ฟันด์โฟลว์) ยังไหลออก โดยเฉพาะสัปดาห์นี้ หุ้นกลุ่มเทคโนโลยีขนาดใหญ่ของสหรัฐ หลายตัวมีรายงานผลการดำเนินงาน หากออกมาดีจะทำให้ตลาดหุ้นสหรัฐ มีความโดดเด่นกว่าตลาดหุ้นไทย ด้านแนวรับถัดไปอยู่ที่ 1,455 จุด และ 1,450 จุด ส่วนกรอบบนถูกจำกัดที่แนวต้าน 1,470-1,480 จุด
กลยุทธ์ลงทุนช่วงสั้นมอง SET มีโอกาสแกว่งตัว Sideway up โดยมีแรงหนุนจากผลประกอบการไตรมาส 3/2567 ของ บจ. ทั้งสหรัฐและไทย ที่คาดจะมีสัญญาณการฟื้นตัวดีขึ้น และคาดหวังต่อการออกมาตรการกระตุ้นเศรษฐกิจของจีน แต่คาด SET จะยังมี Upside จํากัด โดยมีแนวต้าน 1,500 จุด เนื่องจากมองว่าค่าเงินดอลลาร์ที่แข็งค่า จะส่งผลให้มีแรงกดดันต่อฟันด์โฟลว์ที่ไหลเข้ามาในตลาด EM
อีกทั้งตลาดยังอยู่ในช่วงปรับความคาดหวังว่าธนาคารกลางจะปรับลดอัตราดอกเบี้ยน้อยกว่าที่คาดการณ์ไว้เดิม ทําให้ช่วงสั้นต้องระวังหุ้นที่ได้อานิสงส์ดอกเบี้ยลง ซึ่งราคาปรับตัวขึ้นมา สะท้อนความคาดหวังแล้ว รวมทั้งหุ้นที่ปรับตัวขึ้นมาแรงในช่วงก่อนหน้า อาทิ DELTA, GULF, ADVANC, INTUCH เนื่องจากมองตลาดอยู่ในช่วง Rebalance
แนะนำเลือกซื้อใน 4 ธีมที่มีปัจจัยบวกเฉพาะตัว ดังนี้
1. หุ้น Global Play ซึ่งผลประกอบการมีแนวโน้มฟื้นตัวต่อเนื่อง โดยไตรมาส 3/2567 คาดกําไรเติบโต YOY และครึ่งปีหลัง อีกทั้งระยะสั้นยังได้ประโยชน์จากเงินบาทอ่อนค่าตั้งแต่ต้น ต.ค. เลือก KCE, TU, MINT, AOT
2. หุ้น Earnings Play ที่มีปัจจัยพื้นฐานดีและกําไรไตรมาส 3/2567 คาดเติบโต YOY และ QOQ เลือก BEM, BCH, BDMS, AU, TNP ขณะที่แนะนําระมัดระวังกลุ่มที่มีความเสี่ยง งบออกมาแย่กว่าตลาดคาด อาทิ กลุ่มพลังงาน, ปิโตรฯ และบรรจุภัณฑ์
3. หุ้นที่จ่ายปันผลสูงและคาดได้อานิสงส์จากการเป็นเป้าหมายสะสมของกองทุนวายุภักษ์และกองทุนลดหย่อนภาษี แนะนําหุ้น SET100 ที่คาดให้อัตราผลตอบแทนจากเงินปันผลขั้นต่ำ 3.5%, มี ESG Rating และ CG ระดับสูง และผลประกอบการมีแนวโน้มเติบโต เลือก BBL, ADVANC, HMPRO, BCP ทั้งนี้แนะนํารอซื้อเมื่ออ่อนตัว หลังราคาหุ้นปรับขึ้นมาแรงในช่วงที่ผ่านมา
4. สําหรับนักลงทุนที่ยังกังวลสถานการณ์ในตะวันออกกลางและต้องการหุ้นน้ำมันสําหรับป้องกันความเสี่ยง (Hedging) ยังคงเลือกหุ้นน้ำมันขั้นต้นอย่าง PTTEP
ประเด็นสำคัญในช่วงนี้
1. วันนี้ติดตามนายกฯ ร่วมประชุมกับ กกร. เพื่อหารือแนวทางส่งเสริมเศรษฐกิจของประเทศไทยจากทุกภาคส่วน ให้สอดรับกับสถานการณ์ของโลกและภูมิภาค เพื่อขับเคลื่อนเศรษฐกิจของประเทศ
2. สบน.เผยระดับหนี้สาธารณะของรัฐบาลยังไม่น่าห่วงเมื่อเทียบกับกลุ่มประเทศที่ได้รับเครดิตเรตติ้งเท่ากับประเทศไทย (BBB+) โดยปัจจุบันหนี้สาธารณะอยู่ที่ 64.02% ต่อ GDP มูลค่า 11.7 ล้านล้านบาท ยังไม่เกินกรอบที่กำหนดไว้ว่าจะต้องไม่เกิน 70% ของ GDP
3. รมว.คลังเผยถึงการจัดตั้งบอร์ดเซมิคอนดักเตอร์ ถือเป็นประโยชน์ต่อเศรษฐกิจของประเทศ เพราะเรื่องเซมิคอนดักเตอร์เป็นเรื่องการลงทุนที่สำคัญของประเทศในอนาคต หวังดันไทยขึ้นชั้นผู้นำในภูมิภาค
4. บอร์ด ร.ฟ.ท.เห็นชอบผลประมูลจ้าง “ช.ทวี-เอเอสฯ” สร้างรถไฟทางคู่เฟส 2 ช่วงขอนแก่น-หนองคาย วงเงิน 2.86 หมื่นล้านบาท โดยเตรียมลงนามสัญญาเดือน พ.ย.นี้ เร่งก่อสร้างทันที พร้อมเปิดให้บริการปี 2570
5. รมว.ท่องเที่ยวฯเปิดตัว “ไทยแลนด์ วินเทอร์ เฟสติวัล” วันที่ 29 ต.ค.นี้ กระตุ้นเดินทาง ททท. ระดมโปรโมชั่นดึงนักท่องเที่ยวต่างชาติไตรมาส 4/2567 กว่า 10.7 ล้านคน หนุนปีนี้แตะ 36.7 ล้านคน และมีแรงส่งเป้าปีหน้าแตะ 40 ล้านคน
6. รมว.คลังของจีนเผย จีนเตรียมเผยมาตรการกระตุ้นการบริโภคในประเทศรอบใหม่และการกระตุ้นในครั้งนี้จะมีขนาดค่อนข้างใหญ่ คาดจะมีการประกาศในช่วงที่มีการประชุมสภาจีนระหว่าง 4-8 พ.ย.นี้
7. อิสราเอลตอบโต้อิหร่านในช่วงสุดสัปดาห์ที่ผ่านมา ไม่กระทบแหล่งผลิตน้ำมันและนิวเคลียร์ ด้านอิหร่านระบุผลกระทบจำกัด ตลาดมองเปิดทางการเจรจาในอนาคต กดดันราคาน้ำมันเช้านี้