SET วันนี้ลุ้นรีบาวด์ โฟลว์ขายชะลอ-ดอกเบี้ยคลาย ชู DELTA-HANA-KCE

บล.กรุงศรี คาด SET วันนี้แกว่ง “Sideways/Up” ให้แนวต้าน 1,580-1,594 จุด แนวรับ 1,565-1,550 จุด ต่างชาติขายหุ้นไทยลดระดับลง ขณะที่ตัวเลขจ้างงานสหรัฐต่ำกว่าคาด หนุนตลาดเพิ่มน้ำหนัก Fed คงดอกเบี้ยปลาย ต.ค. จับตาฝน 5-7 และ 11-14 ต.ค. ชู DELTA-HANA-KCE นำหุ้นเด่น

บริษัทหลักทรัพย์ กรุงศรี จำกัด (มหาชน) ประเมินทิศทางตลาดหุ้นไทยวันนี้ (5 ต.ค. 2569) คาดดัชนี SET แกว่งตัวในลักษณะ “Sideways/Up” โดยมีแนวต้านที่ 1,580 และ 1,594 จุด ส่วนแนวรับอยู่ที่ 1,565 และ 1,550 จุด ท่ามกลางจิตวิทยาการลงทุนในสินทรัพย์เสี่ยงที่เป็นบวกมากขึ้น

สำหรับปัจจัยในประเทศ แม้นักลงทุนต่างชาติยังขายสุทธิหุ้นไทยต่อเนื่อง แต่ยอดขายเมื่อวันศุกร์ลดลงมาอยู่ในระดับต่ำสุดในรอบ 5 วันทำการ สะท้อนว่าตลาดปรับสถานะรับความเสี่ยงจากสถานการณ์น้ำท่วมไปมากแล้ว หลังดัชนี SET ปรับตัวลงประมาณ 2.2% เทียบกับช่วงก่อนเกิดน้ำท่วมในบางพื้นที่ของกรุงเทพฯ

อย่างไรก็ตาม ยังต้องติดตามสถานการณ์น้ำอย่างใกล้ชิด โดยความเสี่ยงระยะสั้นอยู่ที่ปริมาณฝนท้ายเขื่อนช่วงวันที่ 5-7 ต.ค. จากฝนช่วงเปลี่ยนฤดู และวันที่ 11-14 ต.ค. จากอิทธิพลร่องมรสุม หากผ่านสองช่วงดังกล่าวไปได้โดยสถานการณ์ไม่รุนแรงขึ้น จะเป็นปัจจัยช่วยเพิ่มแรงส่งให้ตลาดหุ้นไทย

ด้านปัจจัยต่างประเทศ สหรัฐรายงานยอดจ้างงานนอกภาคเกษตรเดือน ก.ย. 2569 เพิ่มขึ้นเพียง 29,000 ตำแหน่ง ต่ำกว่าตลาดคาดที่ 90,000 ตำแหน่ง ขณะที่ค่าจ้างเฉลี่ยรายชั่วโมงเพิ่มขึ้น 3.0% จากช่วงเดียวกันปีก่อน เทียบกับเงินเฟ้อ CPI เดือน ส.ค. ที่เพิ่มขึ้น 3.4%

บล.กรุงศรี ประเมินว่า แม้เงินเฟ้อเดือน ก.ย. มีโอกาสเร่งขึ้นตามราคาน้ำมัน แต่การขยายตัวของค่าจ้างที่ไม่ร้อนแรง ช่วยจำกัดความเสี่ยงที่เงินเฟ้อจะส่งผ่านเป็นวงกว้างในรอบต่อไป

ปัจจัยดังกล่าวส่งผลให้อัตราผลตอบแทนพันธบัตรรัฐบาลสหรัฐช่วงเช้าแกว่งตัวถึงอ่อนลงเล็กน้อย ขณะที่ตลาดเพิ่มน้ำหนักความเป็นไปได้ที่ธนาคารกลางสหรัฐ (Fed) จะคงอัตราดอกเบี้ยในการประชุมปลายเดือน ต.ค. เป็น 78% จาก 70% ก่อนประกาศตัวเลขจ้างงาน

ส่วนราคาน้ำมันดิบช่วงเช้าทรงตัวถึงอ่อนลงเล็กน้อย โดยมีแรงกดดันด้านราคาจากสหภาพยุโรปและประเทศสมาชิกสำนักงานพลังงานระหว่างประเทศ (IEA) ที่ตกลงระบายน้ำมันจากคลังสำรอง ขณะที่สถานการณ์ความรุนแรงบริเวณช่องแคบบับเอลมันเดบยังเป็นความเสี่ยงที่ต้องติดตาม

สำหรับกลยุทธ์การลงทุน กรุงศรีให้น้ำหนักหุ้นที่ได้จิตวิทยาบวกจากความกังวลด้านเงินเฟ้อและดอกเบี้ยที่ลดลง ได้แก่ กลุ่มชิ้นส่วนอิเล็กทรอนิกส์ DELTA, HANA และ KCE กลุ่มโรงไฟฟ้า GULF, GPSC, BGRIM และ GUNKUL รวมถึง KTC

นอกจากนี้ กลุ่มท่องเที่ยวมีปัจจัยหนุนจากการที่ไทยเตรียมเป็นเจ้าภาพการประชุมประจำปี World Bank และ IMF Group ประกอบกับปัจจัยตามฤดูกาล โดยเลือก AWC, ERW และ CENTEL รวมถึงกลุ่มการบิน AOT และ THAI ส่วนหุ้นธีมลงทุนเน้นกลุ่มธนาคาร KBANK และ KTB