บล.บัวหลวง รายงานภาวะรอบด้านตลาดหุ้น 28 พ.ค. 2561

ภาพตลาดและแนวโน้ม

Technical rebound

วันนี้คาดเกิดการรีบาวด์ทางเทคนิค เพราะดัชนีฯ Oversold ทั้งรายวัน และรายสัปดาห์ บวกกับ แรงดีดจาก
Bollinger band กรอบล่าง, เส้นค่าเฉลี่ย 200 วัน EMA… ส่วนปัจจัยหนุน คาดแรงขายเพราะความกังวลเรื่อง
เงินเฟ้อ-ดอกเบี้ย จากผลกระทบน้ำมัน น่าจะผ่อนคลายลงหลังราคาน้ำมันตลาดโลกปรับฐาน, แรงขายจากนักลงทุนต่างชาติคาดลดลงหลังเสร็จสิ้นการ Rebalance รอบ พ.ค., US bond yield ล่าสุดลดลงต่อเนื่อง…

ระยะสัปดาห์ วันที่ 30 พค. นี้ ถ้า พ.ร.ป.เลือกตั้ง ส.ส. ผ่านอีกฉบับ เราเชื่อว่าจะหนุนความเชื่อมั่นของตลาด
กลับคืนมา และตลาดหุ้นจะเล่นได้ดี ตลอดเดือน มิ.ย. หนุนให้ตลาดหุ้นกลับขึ้นไปทดสอบแถว 1,800 จุด อีก
ครั้ง ด้านแรงขายปรับพอร์ตของนักลงทุนต่างชาติคาดว่าจะลดลงตั้งแต่สัปดาห์นี้ไป เมื่อ MSCI rebalance รอบเดือน พ.ค.เสร็จสิ้นลง

What to watch

(*/+) ราคาน้ำมันดิบลงเฉลี่ยกว่า 4% เมื่อวันศุกร์จากข่าว ซาอุดิอาระเบีย และ รัสเซีย จะกลับมาเพิ่มกำลังการผลิต เพื่อรองรับ อุปทานที่หายไปจากกรณี Sanction อิหร่านและเวเนซุเอลา

(+) พ.ร.ป. เลือกตั้ง ส.ส. นัดฟังค้าวินิจฉัย 30 พ.ค. คาดเมื่อ กม.ผ่าน จะสามารถประกาศวันเลือกตั้งได้ช่วง มิ.ย-ก.ค.

(-/+) น้ำหนักหุ้นไทยใน MSCI EM คาดจะกระทบลดลงเล็กน้อย จากการปรับน้ำหนักรายไตรมาส ของ MSCI ซึ่งจะมีผลสิ้นเดือนนี้เป็นต้นไป : โดยปีนี้ตลาดหุ้นจีน กระดาน A-Shares จะมีน้ำหนักในดัชนีฯ MSCI EM เพิ่มขึ้นเป็น 0.82% ตามการปรับน้ำหนักหุ้น และการเพิ่มหุ้น เข้าค้านวณดัชนีฯ โดยน้ำหนักตลาดหุ้นจีน AShares จะเพิ่มครั้งละ 2.5% ในเดือน พ.ค. และ ส.ค.

(-) โบรกเกอร์ต่างชาติ ปรับคาดการณ์ US Bond yield ขึ้น นำไปสู่การปรับฐานของตลาดหุ้นโลก-ไทย แต่ถ้า
ระดับผลตอบแทนพันธบัตรสหรัฐฯ ยังอยู่ในกรอบกรณี Base case ของ MS เชื่อผลกระทบตลาดหุ้นน่าจะจำกัด

(+) คาดหุ้นเข้าออก SET50 จะประกาศ ช่วงกลางเดือน มิ.ย. โดยเราคาดว่าจะมีหุ้นเข้าใหม่ ได้แก่ BGRIM BLA DELTA ESSO GLOW KTC TOA และหุ้นออก BCP CBG KCE KKP PSH TPIPP WHA ส่งผลให้ราคาหุ้นที่ถูกปรับ เพิ่ม/ถอด จะผันผวน ขึ้น/ลง ในระยะสั้น ตามการปรับพอร์ตของกองทุนที่อ้างอิงผลตอบแทนกับดัชนีฯ SET50

(*) จับตาการประชุมเฟด 14 มิ.ย. นี้ ขึ้นดอกเบี้ย 0.25% (กรอบล่าง 1.75-บน 2%) และคาดการณ์แนวโน้ม
ดอกเบี้ยช่วงที่เหลือของปี (Dot plot) Consensus ยังคิดว่าปีนี้ เหลือขึ้นอีก 1 ครั้ง ในเดือน ก.ย.

(+/-) รายงาน MS วันนี้ แนะนำกลุยทธ์เทรด (Tactical call) แนะขายหุ้น ต่ำสุดในรอบ 5 ปี)

หุ้นแนะนำวันนี้

SEAFCO PLANB QH