ตลาดหุ้น หุ้นไทย
บล.อินโนเวสท์ เอกซ์ ประเมินหุ้นไทยวันนี้ ชะลอตัวลดความร้อนแรง แนวรับ 1,414 จุด แนวต้าน 1,430 จุด ตลาดหุ้นสหรัฐปรับลง กังวลเศรษฐกิจถดถอย และเงินบาทชะลอการแข็งค่า ทำให้แรงซื้อของนักลงทุนต่างชาติชะลอลงในช่วงสั้น
วันที่ 9 กันยายน 2567 บริษัทหลักทรัพย์ อินโนเวสท์ เอกซ์ จำกัด รายงานว่า ประเมินวันนี้ SET ได้รับ sentiment ลบ จากตลาดหุ้นสหรัฐปรับลง กังวลเศรษฐกิจถดถอย และเงินบาทชะลอการแข็งค่า ทำให้แรงซื้อของนักลงทุนต่างชาติชะลอลงในช่วงสั้น ทำให้คาดว่าดัชนีจะชะลอตัว เพื่อลดความร้อนแรงก่อน โดยกรอบบนถูกจำกัดบริเวณแนวต้าน 1,430 จุด ส่วนแนวรับอยู่ที่ 1,414 และ 1,404 จุด ตามลำดับ ใช้เป็นจุดรองรับ ตามภาพรวมที่คาดยังไต่ระดับปรับขึ้นได้ต่อ
แม้ช่วงสั้นมอง SET ยังมีโมเมนตัมที่ดีจากคลายกังวลเสถียรภาพทางการเมืองไทยและคาดหวังการเร่งออกมาตรการกระตุ้นเศรษฐกิจของรัฐบาลในปลาย 3Q-4Q67 แต่ช่วง 1 เดือนที่ผ่านมา SET Index ปรับขึ้นแล้วกว่า 10% MOM จึงอาจต้องระวังแรงขายทำกำไรระยะสั้นบริเวณแนวต้าน 1,450-1,460 จุด โดยมองเม็ดเงินลงทุนจะสลับไหลออกจากกลุ่มธนาคาร ไฟแนนซ์ สื่อสาร ไปเข้าสู่กลุ่มปิโตรเคมี โรงไฟฟ้า อสังหาฯ และการแพทย์
ขณะที่ปัจจัยต่างประเทศมีความเสี่ยงจากเศรษฐกิจชะลอตัวมากขึ้น ซึ่งส่งผลให้เงินเฟ้อชะลอตัวลงและคาดจะนำไปสู่การปรับลดดอกเบี้ยนโยบายของ FED และ ECB กลยุทธ์ลงทุนจึงแนะนำ “Selective Buy”
ประเด็นสำคัญที่ต้องติดตามวันนี้
1.กระทรวงแรงงานสหรัฐ เผยการจ้างงานนอกภาคเกษตร ส.ค. เพิ่มขึ้น 142,000 ตำแหน่ง ต่ำกว่าตลาดคาด และปรับลดตัวเลขการจ้างงาน ก.ค. สู่ 89,000 ตำแหน่ง จากเดิมที่ 114,000 ตำแหน่ง
2.รมว.คลังสหรัฐ เชื่อมั่นว่าเศรษฐกิจยังแข็งแกร่ง แม้ตลาดแรงงานจะชะลอตัว คาดจะเกิด Soft Landing และไม่เกิดการ Lay-off ขนาดใหญ่
3.นายกฯสั่ง รมต.เตรียมพร้อมแถลงนโยบายรัฐบาลในวันที่ 12-13 ก.ย.นี้ ประกาศสานต่อนโยบายรัฐบาลเศรษฐา ประเมินผลงานใน 3 เดือน เร่งกระตุ้นเศรษฐกิจช่วยกลุ่มเปราะบาง-SMEs-ปรับโครงสร้างหนี้ประชาชนข้อมูล
4.PBOC ไม่ได้เพิ่มทองคำเข้าทุนสำรองสี่เดือนติดต่อกันใน ส.ค. อยู่ที่ 72.8 ล้านออนซ์ หลังราคาทองคำเพิ่มขึ้นสู่ระดับสูงสุดเป็นประวัติการณ์
5.OPEC+ ได้ทบทวนการแผนการเพิ่มกำลังการผลิตและตัดสินใจเลื่อนออกไป 2 เดือนจากเดิมในเดือน ต.ค. และเผยว่าอาจพิจารณาขยายเวลาออกไปหรืออาจลดกำลังการผลิตเพิ่มตามสถานการณ์
6.กรมสรรพากรเตรียมแก้กฎหมายสำหรับการลงทุนต่างประเทศ เล็งเก็บภาษีนิติบุคคลข้ามชาติขนาดใหญ่ 15% และผู้มีรายได้จากต่างประเทศแม้ไม่ได้นำเงินกลับไทย คาดงบฯปี’67 สามารถเก็บได้ตามเป้าที่ 2.28 ล้านล้านบาท และ 2.37 ล้านล้านบาท (+4.2%) ในงบฯปี’68
7.กระทรวงแรงงานยืนยันที่จะประกาศปรับขึ้นค่าแรงขั้นต่ำ 400 บาท/วัน พร้อมกันในวันที่ 1 ต.ค.นี้ และกำลังพิจารณามาตรการเยียวยาแก่ผู้ประกอบการ เช่น การลดการนำส่งสำหรับนายจ้างชั่วคราว และการฟื้นมาตรการที่เคยใช้ได้ผลในสมัยรัฐบาลยิ่งลักษณ์
สำหรับกลยุทธ์การลงทุน
แม้ช่วงสั้นมอง SET จะยังมีโมเมนตัมที่ดี แต่อาจต้องระวังแรงขายทำกำไรระยะสั้นหลังดัชนีปรับตัวขึ้นมาแรงในช่วง 1 เดือนที่ผ่านมา กลยุทธ์ลงทุนจึงแนะนำ “Selective Buy” ใน 4 ธีม ดังนี้
1) นักลงทุนที่ต้องการหุ้นเก็งกำไรซึ่งเทคนิคมีสัญญาณกลับตัว และ Valuation ยังไม่แพง โดยซื้อขายที่ PER และ PBV ต่ำกว่า -1SD แนะนำ CPN GPSC TFFIF
2) นักลงทุนที่ต้องการหุ้นเก็งกำไรซึ่งคาดได้อานิสงส์จากแนวโน้มดอกเบี้ยขาลง แนะนำ กลุ่มเช่าซื้อ (MTC) กลุ่มอสังหาฯ (AP) กลุ่มค้าปลีก (CPALL CPAXT) กลุ่มโรงไฟฟ้า (GULF) กลุ่ม REITs (LHHOTEL DIF)
3) หุ้นที่คาดได้อานิสงส์จากคาดรัฐบาลใหม่จะเร่งออกมาตรการกระตุ้นเศรษฐกิจระยะสั้นในช่วง ก.ย.นี้ ซึ่งจะเป็นประโยชน์ต่อหุ้นที่เกี่ยวกับสินค้าที่จำเป็นต่อการดำรงชีวิต แนะนำ CPALL CPAXT BJC TNP CBG
4) หุ้นที่คาดได้อานิสงส์จากกองทุนวายุภักษ์รอบใหม่ โดยเลือกหุ้น SET100 ที่มีคุณสมบัติ 1) จ่ายเงินปันผลดี โดยให้ Dividend Yield ขั้นต่ำปีละ 3.5% 2) มี ESG Ratings สูงตั้งแต่ระดับ A-AAA และ CG ระดับ 5 ดาว และ 3) มีฐานะการเงินแข็งแกร่ง และผลประกอบการมีแนวโน้มเติบโตได้ในปี 2025 เลือก KTB BBL BCP ADVANC HMPRO
หุ้น TOP PICKS วันนี้
BDMS : มองเป็นหุ้นเด่นกลุ่มการแพทย์และกำไรจะแข็งแกร่งขึ้นใน 2H67 โดย 3Q67 คาดกำไรปกติจะเติบโต YOY แรงหนุนจากรายได้ที่เพิ่มขึ้น และเติบโต QOQ จากเข้าสู่ High Season ขณะที่ทั้งปี 2567 คาดมีกําไรปกติเติบโต 13% YOY สู่ 1.6 หมื่นล้านบาท อีกทั้ง valuation ยังอยู่ในระดับต่ำที่ PER 67F ระดับ 27 เท่า (-2SD) วันนี้แนะนำราคาเข้าซื้อไม่เกิน 29.00 บาท
GPSC : มองมีปัจจัยบวกระยะสั้นจาก Bond Yield และราคาก๊าซที่ปรับตัวลง ขณะที่ปี 2567 คาดกำไรปกติอยู่ที่ 4.58 พัน ลบ. เติบโต 33.8% YOY และจะเติบโตต่อเนื่องอีก 16.3% YOY ในปี 2568 นอกจากนั้นยังมีปัจจัยหนุนจากส่วนแบ่งกำไรจากธุรกิจพลังงานหมุนเวียนในต่างประเทศที่เพิ่มขึ้นหลังมีกำลังการผลิตติดตั้งที่สูงขึ้นในอินเดียและไต้หวัน รวมถึงโอกาสเติบใตในประเทศจากการเปิดรับซื้อ RE เฟส 2 วันนี้แนะนำราคาเข้าซื้อไม่เกิน 45.75 บาท