KKP ผนึก โกลด์แมนแซคส์ รุกธุรกิจ Wealth ตั้งเป้าโต 16% คาด AUM แตะ 1 ล้านล้าน

ธนาคารเกียรตินาคินภัทร หรือ KKP จับมือ โกลด์แมนแซคส์ พันธมิตรเชิงกลยุทธ์ ลุยตลาดธุรกิจบริหารความมั่งคั่ง ชูกลยุทธ์การลงทุนแบบหลากหลายสินทรัพย์ และ DPM ตั้งเป้ารักษาการเติบโตเฉลี่ย 16% ใน 3-5 ปี หลังตลาดแข่งเดือด คาดยอด AUM แตะ 1 ล้านล้านบาท ภายในสิ้นปี 2568

นายณฤทธิ์ โกสาลาทิพย์ กรรมการผู้จัดการและหัวหน้าสายงานที่ปรึกษาและบริหารการลงทุนลูกค้าบุคคล บริษัทหลักทรัพย์ เกียรตินาคินภัทร จำกัด (มหาชน) กล่าวว่า ภาพรวมการเติบโตของธุรกิจบริหารความมั่งคั่ง (Wealth Management) ยังขยายตัวได้ดี แม้ว่าอัตราการเติบโตทางเศรษฐกิจ (จีดีพี) จะขยายตัวเพียง 1-2% ซึ่งการเติบโตเป็นลักษณะ K Shape จะเห็นว่าลูกค้ากลุ่มมั่งคั่ง (Wealth) ที่อยู่ K ขาบนยังขยายตัวได้ดี

นอกจากนี้ยังมี 5 ปัจจัยที่ขับเคลื่อนให้อัตราการเติบโตของธุรกิจ Wealth Management ยังสามารถขยายตัว ได้แก่ 1.แนวโน้มเศรษฐกิจเป็นช่วงของการกระจายการลงทุนไปต่างประเทศ จากเดิมที่เน้นการลงทุนในประเทศ โดยมีขนาดมูลค่าตลาด (Market Capital) อยู่ที่ 0.3% ของมูลค่าตลาดโลก 2.มีการส่งต่อความมั่งคั่งให้กับคนรุ่นใหม่ และทำธรรมนูญครอบครัวแทนการบริหารสินทรัพย์แบบกงสีมากขึ้น

3.ภาษีการลงทุนในต่างประเทศ ซึ่งยังไม่มีกรอบชัดเจน 4.บทบาทการลงทุนในสินทรัพย์ทางเลือก (Alternative Investment) ซึ่งเป็นสัดส่วนใหญ่ของการลงทุน และ 5.สถาบันการเงินและธนาคารต่างชาติเข้ามาเปิดตลาดในไทยมากขึ้น เนื่องจากไทยเป็นตลาดที่น่าสนใจในภูมิภาคนี้ โดยทั้ง 5 ปัจจัยหลักในการขับเคลื่อนธุรกิจบริหารความมั่นคั่ง

โดยธุรกิจ Wealth Management ในส่วนของ KKP ยังคงสามารถเติบโตได้เฉลี่ย 16% ต่อปี และมีอัตราการเติบโตต่อเนื่องมาเป็น 10 ปี เนื่องจากธนาคารยังเห็นความต้องการลงทุนของคนไทยอยู่ ซึ่งล่าสุด KKP ได้เป็นพันธมิตรเชิงกลยุทธ์กับ “Goldman Sachs Asset Management” หรือ G-SAM เพื่อเปิดประตูสู่โอกาสการลงทุนระดับโลกให้แก่นักลงทุนไทย

ซึ่งภายใต้ความร่วมมือเชิงกลยุทธ์ดังกล่าว KKP และ G-SAM จะร่วมกันพัฒนาคำแนะนำด้านการลงทุนผ่านพอร์ตต้นแบบ ที่ใช้กลยุทธ์การลงทุนแบบหลากหลายสินทรัพย์ (Multi-Asset Strategy) ครอบคลุมตราสารทุน ตราสารหนี้ และสินทรัพย์ทางเลือก โดย G-SAM แนะนำให้แก่ KKP เพียงรายเดียวเท่านั้นในประเทศไทย ทั้งนี้ ยังเปิดโอกาสให้ KKP เข้าถึงมุมมองการลงทุนเชิงลึกระดับโลกอันเป็นจุดแข็งของ G-SAM เพื่อวางกรอบการแลกเปลี่ยนองค์ความรู้ระหว่างทีมงานของทั้งสองฝ่ายอย่างต่อเนื่อง

นอกจากนี้ อีกส่วนสำคัญของความร่วมมือครั้งนี้ คือ การร่วมพัฒนาบริการ Discretionary Portfolio Management (DPM) หรือบริการบริหารพอร์ตลงทุนซึ่งใช้แนวทางการจัดพอร์ตอย่างมีระบบ ปรับเปลี่ยนสัดส่วนและทางเลือกตามภาวะตลาด เพื่อให้ลูกค้าได้รับผลตอบแทนและความเสี่ยงที่เหมาะสม ถือเป็นเครื่องมือสำคัญสำหรับนักลงทุนในยุคที่ความผันผวนทางเศรษฐกิจและตลาดโลกมีความถี่และรุนแรงมากขึ้น

“เราให้ความสำคัญในการหาพันธมิตร ที่มี “ศีลเสมอกัน” ในการร่วมกันทำงานในอนาคต ที่มี expectation เดียวกัน Centric คล้ายๆ กัน เพื่อให้มั่นใจว่าเราจะเป็น Long term partnership จริงๆได้ในระยะยาว และลูกค้าได้ประโยชน์จริงๆ โดยโกลด์แมนแซคส์ จะถือเป็น another chapter ที่สร้างปรากฏการณ์ใหม่ สำหรับธุรกิจ บริหารความมั่งคั่งของธนาคาร“

นายณฤทธิ์ กล่าวอีกว่า สำหรับเป้าหมายและความคาดหวังภายใต้การร่วมมือในครั้งนี้ มองว่า จะช่วยให้ธนาคารสามารถรักษาการเติบโตในช่วง 3-5 ปีข้างหน้าต่อเนื่องอยู่ที่ระดับ 16% ภายใต้แนวโน้มการแข่งขันที่สูงขึ้นในธุรกิจ โดยปัจจุบันธนาคารมีสินทรัพย์ภายใต้การบริหารจัดการ (AUM) อยู่ที่ประมาณ 9 แสนล้านบาท คาดว่าภายในสิ้นปี 2568 AUM จะแตะระดับ 1 ล้านล้านบาท

“เราเชื่อว่าสิ่งที่ลูกค้า Wealth ต้องการ คือ การรักษาความมั่งคั่งให้เติบโต Sustain Wealth ให้เติบโตสูงกว่าอัตราเงินเฟ้อ และไม่ผันผวนมากเกินไป ดังนั้น หากถามถึงเป้าหมายในการเติบโตของเราก็หวังว่า การร่วมมือกันครั้งนี้ จะช่วยให้ KKP ยังสามารถรักษาการเติบโตในธุรกิจบริการความมั่งคั่งในอีก 3-5 ปีหลังจากนี้”

นางซาบรีนา แกน Managing Director, Goldman Sachs Asset Management กล่าวว่า ความร่วมมือครั้งนี้ซึ่งผสานศักยภาพด้านการลงทุนระดับโลกของ Goldman Sachs Asset Management เข้ากับความเชี่ยวชาญในตลาดท้องถิ่นของ KKP จะเปิดโอกาสให้เราร่วมกันนำเสนอทางเลือกการลงทุนที่แตกต่างให้แก่นักลงทุนในประเทศไทย

โดย Goldman Sachs Asset Management จะทำหน้าที่ให้บริการที่ปรึกษาการลงทุนด้านกลยุทธ์การลงทุนแบบหลากหลายสินทรัพย์ให้แก่ KKP เพียงรายเดียวเท่านั้นในประเทศไทย ภายใต้เงื่อนไขของข้อตกลงที่เกี่ยวข้อง ทั้งสองฝ่ายยังอยู่ระหว่างการหารือถึงความร่วมมือในด้านอื่นเพิ่มเติม รวมถึงการที่ KKP อาจจะจัดจำหน่ายผลิตภัณฑ์การลงทุนอื่นที่บริหารจัดการโดย Goldman Sachs Asset Management ด้วย

“เรามองเห็นโอกาสในการขยายธุรกิจด้านความมั่งคั่งในประเทศไทย ซึ่งนักลงทุนกำลังมองหาโอกาสการลงทุนในระดับโลกมากขึ้น ปัจจุบันภูมิทัศน์ของธุรกิจบริหารความมั่งคั่งในประเทศไทยกำลังเปลี่ยนแปลงอย่างรวดเร็ว ความร่วมมือเชิงกลยุทธ์ระหว่าง KKP และ Goldman Sachs Asset Management จึงเกิดขึ้นในช่วงเวลาอันเหมาะสม เพื่อช่วยให้นักลงทุนไทยก้าวผ่านความซับซ้อนของโลกการเงิน”